Thailand Cadang Had BNPL 20,000 Baht dan Lesen Pinjaman Baharu

Had baharu melangkaui skrin pembayaran

Thailand mencadangkan had kredit sebanyak 20,000 baht, umur minimum 20 tahun untuk meminjam dan tempoh pembayaran balik tidak melebihi enam bulan bagi pembelian beli sekarang, bayar kemudian (BNPL). Kementerian Kewangan dan Bank of Thailand mendapatkan maklum balas awam dari 16 Oktober hingga 15 November 2026 mengenai peraturan yang turut mengubah cara platform memaparkan kredit, menilai peminjam dan mengendalikan bayaran tertunggak.

Had maksimum yang dicadangkan bagi faedah dan kos pinjaman berkaitan ialah 15% setahun, dikira menggunakan kaedah kadar faedah efektif. Yuran dan sebarang kenaikan harga produk kerana pelanggan memilih bayaran ansuran akan diambil kira dalam had itu. Draf tersebut turut membenarkan faedah tambahan akibat kemungkiran dan kos kutipan hutang selepas bayaran tertunggak, menjadikan pendedahan caj tersebut satu lagi bahagian penting dalam cadangan itu.

Peraturan itu masih berupa draf dan belum berkuat kuasa. Pegawai menyasarkan peraturan muktamad pada suku keempat 2026, selepas rundingan, namun belum menetapkan tarikh kuat kuasa yang tepat.

Kementerian Kewangan, di bawah penyeliaan Timbalan Perdana Menteri merangkap Menteri Kewangan Ekniti Nitithanprapas, sedang bekerjasama dengan bank pusat dalam cadangan itu. Jawatankuasa Dasar Institusi Kewangan telah meluluskan rangka kerja BNPL secara umum, manakala tinjauan awal bank pusat mengenal pasti kira-kira enam penyedia utama yang beroperasi di Thailand.

Bagi pembeli, BNPL bermaksud menerima produk atau perkhidmatan sekarang dan membayarnya kemudian, sama ada melalui satu bil atau beberapa ansuran. Cadangan Thailand menangani pinjaman di sebalik pilihan pembayaran yang mudah itu, daripada keputusan pertama di kaunter pembayaran hingga bayaran balik terakhir.

Mengapa pegawai mahu pengguna berhenti sejenak sebelum meminjam

Bank of Thailand mengenal pasti kelulusan pantas dan kredit yang disepadukan terus dalam platform beli-belah sebagai sebab pengguna mungkin meminjam tanpa pertimbangan yang mencukupi. BNPL juga sering menjadi produk kredit pertama yang digunakan oleh mereka yang baru memasuki sistem pinjaman, menjadikan reka bentuknya penting kepada tabiat kewangan awal mereka.

Timbalan jurucakap kerajaan Lalida Perisvivatana berkata pengguna perlu memahami tanggungjawab mereka sebelum memilih bayaran ansuran:

Kerajaan mahu rakyat mendapat akses kepada perkhidmatan kewangan yang mudah dan adil, tetapi mereka mesti memahami kos dan tanggungjawab hutang sebelum memilih untuk membayar secara ansuran.

Lalida menjelaskan bagaimana beberapa komitmen kecil boleh menjadi beban yang jauh lebih besar:

Walaupun setiap ansuran agak kecil, beberapa pembelian pada masa yang sama boleh menimbulkan beban kewangan yang melebihi kemampuan mereka. Oleh itu, inisiatif pengawalseliaan ini bertujuan menggalakkan ketelusan dan mencegah masalah hutang isi rumah jangka panjang.

Sesetengah penyedia BNPL kini beroperasi di luar penyeliaan bank pusat dan tidak melaporkan data pinjaman mereka kepadanya. Pegawai berkata jurang itu mewujudkan perlindungan pengguna yang tidak sekata serta gambaran yang tidak lengkap tentang pinjaman BNPL dan hutang isi rumah.

Siapa yang tertakluk kepada peraturan?

Draf itu menyasarkan pinjaman BNPL melalui platform pasaran pengguna yang besar. Sesebuah platform akan mencapai ambang tersebut jika transaksi tahunannya di Thailand melebihi 100 juta baht atau purata pengguna bulanannya melebihi 5% daripada jumlah penduduk negara itu. Platform yang menyediakan transaksi antara perniagaan dikecualikan.

Platform yang melepasi salah satu ambang itu akan terus tertakluk kepada peraturan walaupun nilai transaksinya atau jumlah penggunanya kemudian jatuh di bawah ambang tersebut. Ini akan memastikan liputan kawal selia kekal stabil apabila perniagaan platform berkembang atau menguncup.

Bank pusat berhasrat memberi tumpuan utama kepada syarikat yang memberikan kredit. Perkara itu penting apabila platform beli-belah dan pemberi pinjaman merupakan perniagaan yang berbeza: nama yang dipaparkan semasa pembayaran mungkin berbeza daripada syarikat yang bertanggungjawab meluluskan pinjaman dan mengutip bayaran balik.

Pakej perundangan itu merangkumi draf pemberitahuan Kementerian Kewangan di bawah Fasal 5 Pengumuman Majlis Revolusi No. 58, bersama draf pemberitahuan Bank of Thailand yang menetapkan syarat operasi. Secara bersama, kedua-duanya akan menjadikan pinjaman BNPL yang diliputi sebagai perniagaan yang memerlukan kebenaran menteri dan tertakluk kepada penyeliaan bank pusat. Perniagaan, pengguna dan Majlis Pertubuhan Pengguna dirujuk semasa penyediaannya.

Maksud had pinjaman dan kos

Peminjam mestilah berumur sekurang-kurangnya 20 tahun, dan pemberi pinjaman perlu menilai sama ada mereka mampu membayar balik. Penyedia boleh menggunakan data alternatif sebagai ganti dokumen pendapatan atau penyata bank untuk menilai keupayaan atau kesediaan membayar balik. Fleksibiliti itu tetap disertai kewajipan menilai sama ada pinjaman sesuai untuk pelanggan.

Had 20,000 baht akan dikenakan kepada setiap peminjam, dengan had gabungan merentas penyedia BNPL dalam kumpulan korporat yang sama. Oleh itu, pelanggan yang menggunakan dua penyedia dalam kumpulan itu akan berkongsi satu had 20,000 baht. Draf tersebut memperincikan penggabungan had dalam kumpulan korporat, bukannya satu had gabungan merentas semua penyedia yang tidak berkaitan.

Setiap pembelian perlu dibayar balik dalam tempoh enam bulan. Kadar efektif tahunan 15% akan mengukur kos pinjaman berbanding jumlah hutang dan tempoh bayaran balik. Pelanggan perlu meneliti keseluruhan jadual pembayaran untuk memahami kos sebenar dalam baht bagi sesuatu pembelian.

Caj yang dikutip oleh rakan niaga kerana menyediakan atau mengeluarkan kredit, serta kenaikan harga yang dikaitkan dengan pilihan bayaran ansuran, turut dimasukkan dalam pengiraan. Dengan mengambil kira jumlah tersebut, kadar faedah pinjaman yang dinyatakan akan menjadi panduan yang lebih berguna tentang kos sebenarnya.

Pembayaran tanpa kredit akan menjadi pilihan lalai

Platform perlu menetapkan bayaran penuh melalui kaedah yang tidak melibatkan pinjaman, seperti akaun bank atau kad debit, sebagai pilihan lalai. Permohonan kredit akan diasingkan daripada keputusan untuk membeli produk.

Pelanggan yang memilih BNPL kemudian akan melihat jumlah keseluruhan yang perlu dibayar pada ansuran seterusnya, termasuk pesanan baharu. Sistem akan memberi amaran tentang kemungkinan caj lewat dan meminta pelanggan mengesahkannya. Ini akan memaparkan komitmen sedia ada sebelum pembelian baharu menambah beban tersebut.

Iklan yang mendesak pelanggan melalui pemasa kira detik atau pemberitahuan yang terlalu kerap akan dilarang. Penyedia juga perlu mendapatkan persetujuan jelas pelanggan sebelum menaikkan had kredit, dengan pilihan yang nyata untuk menerima atau menolak.

Keperluan tersebut menangani peringkat berbeza dalam urus niaga yang sama. Pilihan pembayaran lalai membentuk keputusan awal, jumlah ansuran menunjukkan beban segera, manakala persetujuan untuk had yang lebih tinggi memberi pelanggan kawalan untuk menentukan sama ada pinjaman tambahan boleh digunakan.

Kredit tidak boleh ditukar menjadi wang tunai atau digunakan untuk membayar pinjaman lain

Penyedia dilarang membiayai barangan atau perkhidmatan yang menyalahi undang-undang, bertentangan dengan moral awam atau mudah ditukar kepada wang tunai. Pelanggan tidak boleh mengeluarkan kredit itu, memindahkannya sebagai wang tunai atau wang elektronik, atau memindahkannya ke akaun lain untuk tujuan lain.

Pemberi pinjaman juga perlu menyediakan mekanisme untuk menghalang pembayaran baki BNPL menggunakan kad kredit atau pinjaman lain, sama ada secara langsung atau tidak langsung. Tujuannya adalah untuk memastikan pinjaman pembelian tidak dilangsaikan dengan mewujudkan hutang lain di tempat lain.

Draf itu akan melarang yuran pembayaran awal, sekali gus membolehkan pelanggan membayar balik lebih awal tanpa caj tambahan. Penyedia tidak boleh menambah faedah tertunggak, penalti atau yuran kepada jumlah pokok lalu mengenakan faedah sekali lagi terhadap jumlah tersebut. Jumlah pokok ialah baki jumlah pinjaman yang masih terhutang; menambah caj kepadanya sebaliknya akan membolehkan faedah baharu terkumpul ke atas caj terdahulu.

Penyedia perlu mendedahkan faedah, yuran, penalti dan jadual pembayaran balik dengan jelas melalui saluran digital. Kutipan hutang perlu dilaksanakan secara adil dan seimbang, termasuk mengehadkan sekatan berlebihan yang menjejaskan perkhidmatan atau manfaat lain pada platform. Penyedia juga perlu menyertai program menangani hutang kepada beberapa pemiutang, seperti Debt Clinic.

Lesen khusus dan kewajipan pelaporan kredit

Penyedia yang diliputi memerlukan lesen khusus untuk BNPL. Lesen sedia ada bagi kategori pinjaman peribadi lain tidak boleh digunakan untuk menawarkan perkhidmatan tersebut. Pemohon mestilah syarikat liabiliti terhad atau syarikat awam dengan modal berbayar sekurang-kurangnya 50 juta baht, iaitu wang yang benar-benar disumbangkan oleh pemegang saham.

Penyedia juga perlu mengekalkan ekuiti pemegang saham sekurang-kurangnya setara dengan modal berbayar. Ekuiti ialah nilai yang tinggal selepas liabiliti syarikat ditolak daripada asetnya. Keperluan ini akan memastikan peraturan modal terus berkuat kuasa selepas penyedia mendapat kebenaran.

Pemohon perlu menunjukkan produk minimum berdaya maju kepada Bank of Thailand. Tunjuk cara itu perlu merangkumi model risiko kredit, perjalanan pelanggan, perlindungan pengguna dan keselamatan teknologi maklumat. Oleh itu, pengawal selia akan meneliti cara perkhidmatan pinjaman itu beroperasi, selain kelayakan kewangan pemohon.

Keahlian Biro Kredit Nasional dan pelaporan data kredit akan diwajibkan. Pada masa ini, aturan pelaporan berbeza-beza dan tiada asas yang disahkan untuk menyatakan bahawa setiap penyedia BNPL yang dinamakan sudah melaporkan akaun atau bayaran tertunggak. Kewajipan yang dicadangkan akan mewujudkan syarat pelaporan seragam bagi pemberi pinjaman yang diliputi.

Gabenor Bank of Thailand Vitai Ratanakorn menjelaskan kesannya terhadap perniagaan yang termasuk dalam rangka kerja tersebut:

Sebaik sahaja peraturan itu berkuat kuasa, pengendali yang termasuk dalam skopnya perlu berada di bawah penyeliaan BOT. Mereka yang gagal memenuhi keperluan tidak akan dapat meneruskan operasi.

Produk sedia ada menunjukkan kepentingan butiran

Perkhidmatan BNPL di Thailand sudah menggunakan jadual pembayaran dan semakan kelayakan yang berbeza. Perkhidmatan yang mungkin ditemui pembeli termasuk Atome, Shopee SPayLater, Lazada PayLater, TrueMoney Pay Next dan Grab PayLater. Peraturan yang dicadangkan akan menetapkan keperluan bersama bagi pinjaman yang diliputi, sementara penyedia terus membuat keputusan kelulusan secara individu.

Setakat Oktober 2026, Grab PayLater dilaporkan membolehkan pelanggan yang layak membayar bil penuh mereka selewat-lewatnya pada 7 haribulan berikutnya. Empat ansuran bulanan tanpa faedah disenaraikan sebagai akan diperkenalkan tidak lama lagi. Syarat kelayakan yang disenaraikan termasuk akaun yang berusia sekurang-kurangnya enam bulan, umur antara 20 hingga 65 tahun, pengesahan identiti dan status Silver, Gold atau Platinum GrabRewards.

Yuran kutipan Grab yang disenaraikan ialah 50 baht sebelum VAT, atau 53.50 baht termasuk VAT, bagi bil tertunggak melebihi 1,000 baht. Akses boleh digantung sehingga jumlah tertunggak dibayar. Syarat sedemikian menunjukkan sebab tarikh pembayaran balik, kelayakan dan caj selepas bayaran tertunggak semuanya penting di samping kadar faedah yang diiklankan.

Draf itu menggabungkan had kos pinjaman biasa dengan peraturan pendedahan dan kutipan bagi akaun tertunggak. Bagi pelanggan yang membandingkan pelan, angka yang berguna ialah harga pembelian, jumlah keseluruhan bayaran berjadual dan sebarang caj yang dikenakan jika terlepas tarikh akhir.

Tempoh penyedia perlu membuat perubahan

Penyedia sedia ada akan diberikan tempoh peralihan yang dikira dari tarikh peraturan berkuat kuasa. Pinjaman yang diluluskan sebelum tarikh itu boleh mengekalkan terma dan kadar faedah sedia ada sehingga dilangsaikan, membolehkan kontrak tertunggak diselesaikan mengikut tempohnya.

Jadual yang dicadangkan memisahkan rundingan awam daripada tarikh akhir operasi yang menyusul:

• 16 Oktober 2026: Rundingan awam dibuka.
• 15 November 2026: Tarikh akhir untuk maklum balas daripada orang awam dan perniagaan.
• Suku keempat 2026: Tempoh sasaran bagi peraturan muktamad selepas maklum balas dipertimbangkan.
• Dalam tempoh 60 hari dari tarikh kuat kuasa: Penyedia sedia ada perlu memohon kebenaran atau memaklumkan Bank of Thailand tentang hasrat mereka untuk beroperasi.
• Dalam tempoh 90 hari dari tarikh kuat kuasa: Penyedia sedia ada perlu mengemas kini sistem mereka.
• Dalam tempoh 270 hari dari tarikh kuat kuasa: Penyedia sedia ada perlu menyertai Biro Kredit Nasional dan mula melaporkan data.

Maklum balas boleh dikemukakan melalui laman web Bank of Thailand atau sistem perundangan pusat. Rundingan itu merangkumi prinsip kawal selia serta keperluan undang-undang dan operasi yang dicadangkan.

BNPL sebahagian daripada perubahan penyeliaan yang lebih luas

Cadangan BNPL itu merupakan sebahagian daripada peluasan pengawasan bank pusat yang lebih luas. Bank of Thailand merancang untuk meluaskan penyeliaan daripada kira-kira 30 hingga 40 institusi kewangan teras kepada sekitar 3,600 pengendali bukan bank merentas kira-kira 24 kategori perniagaan, termasuk pinjaman, pembayaran, dompet elektronik, pajakan dan perkhidmatan pertukaran asing.

Penyedia bukan bank merangkumi kira-kira 75% akaun pinjaman runcit dan peribadi, berbanding sekitar 25% yang dipegang oleh bank komersial dan institusi kewangan khusus. Berdasarkan angka itu, bukan bank memegang kira-kira tiga kali ganda jumlah akaun berbanding gabungan dua kumpulan lain, menunjukkan betapa banyak pinjaman pengguna kini berlaku di luar bank tradisional.

Vitai berkata bank pusat perlu mengubah alat dan sistem kawal selianya untuk menyelia kumpulan yang lebih besar dan pelbagai itu. Data dan teknologi akan membantunya menjejaki pengendali, manakala perlindungan pengguna akan memainkan peranan lebih besar di samping tugas tradisionalnya menjaga kestabilan bank.

Bagi pelanggan BNPL, perubahan nyata akan kelihatan semasa pembayaran dan sepanjang tempoh bayaran balik: pilihan yang disengajakan untuk meminjam, jumlah yang lebih jelas, had kredit dan tempoh, pelaporan kredit serta peraturan kutipan. Penyedia pula akan menghadapi proses pelesenan khusus serta kewajipan kewangan dan operasi yang berterusan.

Perkara Utama

• Thailand sedang mendapatkan maklum balas mengenai peraturan BNPL hingga 15 November 2026. Cadangan itu belum berkuat kuasa.
• Peminjam mestilah berumur sekurang-kurangnya 20 tahun, dengan kredit dihadkan kepada 20,000 baht merentas penyedia dalam kumpulan korporat yang sama.
• Tempoh pembayaran balik bagi setiap pembelian tidak boleh melebihi enam bulan.
• Faedah dan kos pinjaman berkaitan akan tertakluk kepada had kadar efektif tahunan 15%. Faedah tambahan akibat kemungkiran dan kos kutipan boleh dikenakan selepas bayaran tertunggak.
• Penyedia yang diliputi memerlukan lesen khusus, modal berbayar sekurang-kurangnya 50 juta baht dan keahlian Biro Kredit Nasional.
• Pembayaran tanpa kredit akan menjadi pilihan lalai, dan pelanggan yang memilih BNPL akan melihat jumlah ansuran seterusnya sebelum mengesahkannya.
• Penyedia sedia ada akan diberikan tarikh akhir peralihan yang berasingan untuk permohonan, perubahan sistem dan pelaporan kredit selepas peraturan berkuat kuasa.