Open Bank Terima Lesen Perbankan Islam Pertama Uzbekistan

Lesen No. 1-I membuka laluan baharu untuk perbankan

Bank Pusat Uzbekistan telah mengeluarkan lesen perbankan Islam pertama negara itu kepada Open Bank, sekali gus membenarkan pemberi pinjaman komersial sedia ada itu menawarkan pembiayaan berasaskan urus niaga jual beli, pajakan, perjanjian agensi dan perkongsian keuntungan. Lembaga pengawal selia meluluskan lesen No. 1-I melalui Keputusan No. 28/1 pada 23 Oktober 2026 dan mengumumkan keputusan itu pada 26 Oktober.

Kebenaran itu meliputi operasi kewangan Islam di bawah Artikel 5-1 Undang-undang mengenai Bank dan Aktiviti Perbankan. Ia menyusuli undang-undang yang ditandatangani pada 27 Mac 2026, berkuat kuasa pada 29 Jun, serta peraturan pelesenan yang mula berkuat kuasa pada 20 Julai.

Bagi pelanggan, perubahan ini menyediakan pilihan perbankan yang menggantikan faedah pinjaman dengan kaedah lain untuk membayar pembiayaan. Bank boleh membeli barangan dan menjualnya semula dengan tokokan harga yang dipersetujui, memajak peralatan kepada perniagaan atau melaburkan wang di bawah perjanjian perkongsian keuntungan. Pelanggan tetap membayar untuk mendapatkan pembiayaan, tetapi kontrak dan cara bank memperoleh pulangan adalah berbeza.

Open Bank sudah memiliki lesen perbankan konvensional. Kebenaran tambahan itu membolehkannya membangunkan perkhidmatan Islam seiring perniagaan sedia ada, tertakluk kepada peraturan yang mewajibkan perakaunan berasingan dan penyeliaan operasi Islam. Sehingga 26 Oktober, bank itu belum mengumumkan bila pelanggan boleh menggunakan produk Islamnya.

Cara enam operasi yang dibenarkan berfungsi

Undang-undang perbankan Uzbekistan mengenal pasti enam operasi kewangan Islam utama. Secara keseluruhan, operasi ini memenuhi pelbagai keperluan harian, daripada pembelian peralatan hinggalah pembiayaan pengeluaran dan penempatan wang dalam akaun pelaburan.

• Mudarabah: satu pihak menyediakan modal dan pihak lain menguruskannya, dengan keuntungan dibahagikan mengikut aturan yang dipersetujui. Bank boleh menggunakan struktur ini untuk membiayai pelanggan atau menerima deposit pelaburan.
• Wakalah: wang disediakan atau diterima di bawah perjanjian agensi, yang membolehkan satu pihak bertindak bagi pihak pihak lain.
• Murabahah: bank membeli barangan dan menjualnya kepada pelanggan secara ansuran pada harga yang merangkumi tokokan yang dipersetujui.
• Salam: bayaran dibuat untuk barangan sebelum penghantarannya, sekali gus menyediakan wang kepada penjual sebelum bekalan diserahkan.
• Musyarakah: rakan kongsi bersama-sama membiayai sesuatu projek atau mengambil bahagian dalam modal syarikat.
• Ijarah: bank menyediakan aset melalui pajakan Islam, yang boleh merangkumi pilihan untuk pelanggan membelinya kemudian.

Undang-undang itu turut membenarkan operasi kewangan Islam yang lain jika selaras dengan amalan perbankan antarabangsa dan mematuhi undang-undang Uzbekistan. Ini memberi ruang kepada bank untuk membangunkan produk di luar enam kategori yang dinyatakan, sambil kekal dalam kerangka undang-undang negara.

Apakah perubahan bagi peminjam dan penyimpan?

Pelanggan yang membeli mesin melalui murabahah akan membayar harga jualan yang merangkumi tokokan bank, bukannya membayar balik pinjaman berfaedah. Melalui ijarah, pelanggan membayar untuk menggunakan mesin itu menerusi pajakan. Perniagaan yang mencari rakan kongsi pula boleh menggunakan musyarakah untuk membawa masuk modal ke dalam projek.

Urusan ini mengaitkan pendapatan bank dengan jualan, penggunaan aset, perkhidmatan agensi atau pelaburan. Kewangan Islam berpegang pada prinsip Syariah, yang melarang pengenaan faedah ke atas pinjaman dan mengecualikan kegiatan seperti perjudian dan pengeluaran alkohol.

Bagi penyimpan, undang-undang itu menyediakan laluan untuk deposit pelaburan yang distrukturkan berasaskan prinsip kewangan Islam. Di bawah mudarabah, sebagai contoh, perjanjian menetapkan cara keuntungan pelaburan dibahagikan antara pihak yang menyediakan wang dengan pihak yang menguruskannya. Kontrak menentukan aturan pulangan dan risiko, menjadikan syarat-syaratnya penting dalam keputusan pelanggan.

Bank Pusat Uzbekistan menasihatkan orang ramai supaya memastikan institusi kewangan memiliki kebenaran yang diwajibkan sebelum menggunakan perkhidmatannya. Pengawal selia itu berkata maklumat lesen perbankan boleh disemak di laman web rasminya. Pelanggan yang mempertimbangkan produk Islam juga perlu meneliti terma yang diterbitkan bank, termasuk harga yang dipersetujui, fi, aturan keuntungan dan kewajipan pembayaran.

Mengapa tingkap Islam memerlukan lesen berasingan

Uzbekistan membenarkan dua laluan ke arah perbankan Islam: bank yang khusus menjalankan operasi Islam atau bahagian Islam dalam bank komersial konvensional. Pilihan kedua lazimnya dikenali sebagai tingkap Islam. Kedua-duanya memerlukan lesen berasingan daripada Bank Pusat.

Bank konvensional yang mengendalikan tingkap Islam boleh meneruskan perniagaan tradisionalnya, tetapi mesti menyimpan akaun berasingan bagi kedua-dua jenis operasi. Bank itu juga mesti menubuhkan bahagian khusus kewangan Islam dan sebuah majlis yang bertanggungjawab menyemak pematuhan terhadap piawaian kewangan Islam.

Lesen itu sah untuk tempoh yang tidak ditetapkan dan tidak boleh dipindahkan kepada institusi lain. Bank mesti mewujudkan aturan pengurusan, kawalan dalaman dan audit bagi operasi Islam mereka. Oleh itu, perniagaan konvensional sedia ada Open Bank kekal penting: lesen baharu itu menambah bidang kegiatan terkawal kepada institusi yang sudah beroperasi dalam pasaran.

Daripada undang-undang kepada kelulusan Open Bank

Pemegang saham Open Bank memulakan persiapan rasmi pada 29 Jun, hari yang sama undang-undang perbankan baharu berkuat kuasa. Dalam mesyuarat agung tahunan, mereka sebulat suara meluluskan pengenalan perbankan Islam dan mengarahkan pengurusan mengambil langkah yang diperlukan untuk mendapatkan lesen.

Pemegang saham turut meluluskan penubuhan majlis kewangan Islam yang anggotanya akan berkhidmat selama tiga tahun. Calon mereka perlu dikemukakan kepada Bank Pusat untuk kelulusan, manakala peraturan operasi majlis itu akan berkuat kuasa selepas lesen dikeluarkan.

Langkah utama yang membawa kepada kebenaran pertama itu ialah:

• April 2022: Presiden Shavkat Mirziyoyev menandatangani undang-undang yang membenarkan organisasi kewangan mikro menyediakan pembiayaan Islam.
• Julai 2024: Bank Pusat meluluskan peraturan yang mengawal perkhidmatan kewangan Islam yang ditawarkan organisasi kewangan mikro.
• 27 Mac 2026: Presiden menandatangani undang-undang yang memperkenalkan perbankan Islam.
• 29 Jun 2026: Undang-undang itu berkuat kuasa dan pemegang saham Open Bank meluluskan persiapan untuk operasi Islam.
• 20 Julai 2026: Peraturan yang mengawal penubuhan dan pelesenan bank Islam serta tingkap Islam mula berkuat kuasa.
• 23 Oktober 2026: Bank Pusat meluluskan lesen perbankan Islam Open Bank.
• 26 Oktober 2026: Pengawal selia mengumumkan keputusan itu.

Timbalan pengerusi Bank Pusat, Sanjar Nosirov, berkata pada Ogos bahawa proses pelesenan telah bermula. Beliau menjangkakan bank konvensional akan membuka tingkap Islam sebelum bank yang sepenuhnya beroperasi secara Islam mula beroperasi. Kelulusan Open Bank mengikuti urutan itu.

Institusi di sebalik lesen pertama

Open Bank didaftarkan oleh Bank Pusat pada penghujung 2022 dan sebelum ini beroperasi sebagai Smart Bank. Bank itu menggunakan nama semasanya pada September 2025 dan memperbaharui lesen perbankan konvensionalnya, No. 89.

Setakat 26 Oktober 2026, modal dibenarkannya berjumlah 500 bilion soum. Future Open Technology Group ialah pemegang saham tunggalnya, dengan pegangan kesemua 500 juta saham. Modal dibenarkan ialah jumlah yang direkodkan sebagai sumbangan pemegang saham kepada bank, berasingan daripada wang yang ditempatkan oleh pelanggan.

Maklumat pemilikan yang dikemas kini pada September 2026 menyenaraikan Sherzod Tashpulov, pengerusi lembaga penyeliaan Open Bank, sebagai pemilik 95.16% Future Open Technology Group. Infovest Capital — FZCO memegang baki 4.84%. Maklumat terdahulu dari 2025 mengenal pasti Investment Development-Textile, sebuah syarikat yang dikaitkan dengan Tashpulov, sebagai pemilik utama syarikat induk itu.

Rekod pemilikan itu meletakkan lesen perbankan Islam pertama dalam sebuah kumpulan perbankan komersial yang sudah mantap. Open Bank boleh membangunkan perniagaan baharu itu melalui institusi sedia ada, tanpa perlu menubuhkan bank berasingan dari awal.

Siapa yang akan menyemak piawaian Islam?

Peraturan pelesenan Julai mewajibkan institusi yang menjalankan perbankan Islam mempunyai majlis kewangan Islam yang dianggotai sekurang-kurangnya tiga orang. Bank juga mesti melantik seorang eksekutif yang bertanggungjawab dan memenuhi syarat kelayakan, serta menerima pakai dasar pematuhan piawaian kewangan Islam.

Pemohon memerlukan rancangan perniagaan yang meliputi tiga tahun, aturan pengurusan risiko dan kawalan untuk menyemak sama ada produk memenuhi piawaian yang diwajibkan. Kementerian Kehakiman mendaftarkan perubahan kepada prosedur pelesenan perbankan pada Julai, sekali gus memasukkan keperluan ini dalam proses kelulusan.

Sebuah majlis kewangan Islam berasingan di Bank Pusat menyelaraskan pembangunan piawaian bersama untuk bank, organisasi kewangan mikro dan institusi lain yang mengambil bahagian. Lima anggotanya diluluskan pada Julai. Saidjamol Masayitov, pakar utama di Pusat Fatwa Lembaga Muslim Uzbekistan, dilantik sebagai pengerusi, manakala rakan sejawatnya yang juga pakar utama, Muhammadayubkhon Khomidov, menjadi timbalan pengerusi.

Anggota lain ialah pakar Pusat Fatwa, Hikmatilla Toshtemirov dan Abdulatif Tursunov, serta rakan kongsi pengurusan Orient Audit Group, Ahrorjon Sadullayev. Majlis itu menghimpunkan kepakaran agama dan kewangan untuk membantu pengawal selia membangunkan piawaian produk.

Menjelang awal Ogos, Bank Pusat telah meminda 15 dokumen kawal selia yang meliputi pelesenan, pengurusan risiko dan keperluan operasi lain. Nosirov berkata pada Forum Pelaburan Antarabangsa Tashkent kelima pada Jun bahawa pengawal selia merancang menerima pakai sehingga tujuh piawaian perkhidmatan kewangan Islam menjelang akhir 2026. Murabahah dan mudarabah antara bidang yang sedang dibangunkan.

Bagaimana perbankan mengembangkan pasaran sedia ada

Organisasi kewangan mikro sudah menawarkan perkhidmatan kewangan Islam sebelum Open Bank menerima lesennya. Undang-undang April 2022 membuka laluan itu, manakala peraturan Bank Pusat pada Julai 2024 menetapkan peraturan bagi mudarabah, murabahah, musyarakah, ijarah dan salam.

Sesetengah bank juga beroperasi melalui perjanjian dengan institusi kewangan Islam antarabangsa. Kerangka perbankan baharu membolehkan bank berlesen menawarkan rangkaian produk Islam yang lebih luas secara langsung, termasuk deposit pelaburan. Undang-undang Mac 2026 itu turut menetapkan peraturan undang-undang bagi deposit berkenaan serta percukaiannya.

Perubahan ini membawa pasaran yang sebelum ini kebanyakannya disediakan melalui kewangan mikro dan aturan khusus antarabangsa kepada satu keadaan yang membolehkan bank komersial membangunkan perkhidmatan Islam sendiri. Undang-undang perbankan menyenaraikan enam operasi utama, berbanding lima yang diliputi kerangka kewangan mikro terdahulu, dengan wakalah dimasukkan dalam senarai perbankan.

Para pegawai Bank Pusat menyifatkan kewangan Islam sebagai cara untuk menarik wang daripada mereka yang mengelakkan perbankan konvensional atas sebab agama, selain pelaburan dari negara yang mempunyai pasaran kewangan Islam yang mantap. Bank Islam sudah beroperasi di Kazakhstan, Kyrgyzstan dan Tajikistan, menjadikan negara jiran Uzbekistan di rantau ini sumber pengalaman dalam bentuk perbankan tersebut.

Dua bank dirancang, lebih banyak institusi membuat persiapan

Rancangan Uzbekistan yang dibentangkan pada Mac 2026 menyasarkan sekurang-kurangnya satu tingkap Islam di sebuah bank komersial sebelum akhir tahun ini serta dua bank yang sepenuhnya beroperasi secara Islam sepanjang 2026 hingga 2030. Pihak berkuasa menganggarkan peluasan itu boleh membawa masuk kira-kira $1 bilion dalam bentuk pelaburan dan deposit tambahan dalam tempoh lima tahun.

Unjuran terdahulu lebih besar: pada Oktober 2025, Timbalan Pengerusi Bank Pusat Abrorkhoja Turdaliev berkata sepuluh bank Islam dijangka beroperasi menjelang 2030, di samping tingkap Islam di tiga bank milik kerajaan. Program Mac 2026 menetapkan sasaran lebih baharu, iaitu dua bank yang sepenuhnya beroperasi secara Islam sepanjang 2026 hingga 2030.

Pengerusi Bank Pusat Timur Ishmetov berkata lebih daripada sepuluh bank komersial mula membuat persiapan untuk memperkenalkan instrumen kewangan Islam. Pada Jun 2026, pemegang saham Agrobank, Asakabank, Ipak Yuli Bank dan Orient Finans Bank turut meluluskan rancangan untuk membangunkan pembiayaan Islam.

Nosirov berkata pada April bahawa wakil empat atau lima bank asing menyatakan kesediaan untuk memasuki pasaran Uzbekistan sekiranya kerangka undang-undang yang diperlukan diwujudkan. Hasrat pelaburan kerajaan itu turut berada dalam konteks pasaran kewangan Islam global yang dianggarkan bernilai $6 trilion, meskipun angka itu menggambarkan industri di seluruh dunia dan bukannya dana yang telah diperuntukkan untuk Uzbekistan.

Lesen Open Bank menjadikan reformasi itu mempunyai peserta perbankan pertama yang mendapat kebenaran. Perkembangan praktikal seterusnya ialah pengenalan produk kepada pelanggan, keputusan pelesenan lanjut dan penyempurnaan piawaian yang dijadualkan pada akhir 2026. Bagi isi rumah dan perniagaan, perubahan segera ialah laluan undang-undang baharu untuk mendapatkan pembiayaan, dengan akses bergantung pada perkhidmatan yang mula ditawarkan oleh setiap bank.

Perkara Utama

• Open Bank menerima lesen perbankan Islam pertama Uzbekistan berdasarkan keputusan Bank Pusat bertarikh 23 Oktober 2026.
• Lesen No. 1-I meliputi enam bentuk utama kewangan Islam, termasuk jualan ansuran, pajakan, perjanjian agensi dan pelaburan bersama.
• Bank itu boleh membangunkan perkhidmatan Islam seiring perbankan konvensional, dengan perakaunan, kawalan dan penyeliaan khusus yang berasingan.
• Sehingga 26 Oktober, Open Bank belum mengumumkan tarikh pelancaran produk untuk pelanggan.
• Organisasi kewangan mikro sudah menyediakan pembiayaan Islam; kerangka baharu memperluas pasaran kepada perbankan komersial berlesen dan deposit pelaburan.
• Pihak berkuasa merancang dua bank yang sepenuhnya beroperasi secara Islam sepanjang 2026 hingga 2030 dan menjangkakan kira-kira $1 bilion pelaburan serta deposit tambahan dalam tempoh lima tahun.
• Bank Pusat merancang menerima pakai sehingga tujuh piawaian perkhidmatan kewangan Islam menjelang akhir 2026.